海外资产配置从香港美元保单开始

2018-06-06 09:12 • Chris Lee的专栏 • 阅读 4164

经常遇到客户咨询，现在选择海外资产配置晚不晚，有哪些海外资产配置产品比较合适呢？海外资产配置的优势在哪里？我只能说，选择海外资产配置要选择美元产品，美元作为储备货币，具备国际支付功能，使用最方便。不仅币值相对于其他货币是较为稳定的，还在资产配置中承担着“扛凝血素”的作用。美元的流动性在全球是最强的，甚至与黄金齐名。如果将人民币资产，部分置换成美元，整个资产的全球流动性将大幅提升。美元资产所占的比重越大，整体流动性越强高。

美元指数在近期快速走强，美元作为国际货币，上涨如此之快的很大一部分原因是市场对美元的需求提升。首先，美国经济基本面持续较强，进一步增强投资者对于美国经济的信心，良好的投资收益诱使资本不断回流。美债收益率的提升，使得美元资产的相对吸引力较高，国际“热钱”也大量回流美国，进而拉升美元指数。此外，欧元区经济有所放缓，通胀相对疲软，市场对欧元的需求减少，而对美元需求增加。

新时代证券研究所预期，未来美国相对欧日的经济优势可能继续保持，美元指数还有上涨空间。美元流动性的持续收紧，也是美元指数一路走高的重要影响因素。连续加息凸显美国货币政策收紧，叠加美联储缩表计划，导致流动性进一步收紧。同时，美债收益率上涨的溢出效应料持续，后市美元或迎来更大上行空间。摩根大通首席执行官Jamie Dimon本月重申，建议投资人要为美国公债收益率升至4%做好准备，他说只要利率攀升是因为美国经济状况良好，这一变化就等于“正常化”。

避险

黄金天然避险的作用，世界上另外能称“金”的，就是美金。传统意义上，无论战争、自然灾害、金融危机。

全球避险物有三种半：• 黄金 • 美元 • 瑞郎 • 日元

日元的避险效果没有前面三种好，算是半件。瑞士是中立国，天然避险的角色，之前曾因挂钩欧元，导致避险作用褪色，2015年1月，再次宣布脱钩欧元后，避险角色重塑。从历史上看，无论是“美国911”还是“2008年的次贷危机”，美国都成功化解危机，现在仍然是全球投资者避风港，美元也成为全球最强的硬通货。过去“大炮一响，黄金万两”，说的是黄金避险，现在每次大危机，美元和黄金都涨。

对冲汇率风险

在2015年到2017年底，人民币兑欧元，贬值了20%，同时，人民币兑日元，贬值21%，人民币兑也澳元贬值11.3%。但大部分资产皆为人民币资产的国内居民缺没有意识到汇率最资产的影响，如果您选择了美元保单的话，就不会为此担忧，因为美元的波动性很小，几十年以来，都是如此，从购买力就能看出来。

香港美元保单稳健投资首选

保险产品避税避债避险，对资产起到保护隔离作用，是高净值客户财富传承的首选理财产品。保险能吸引高净值人群投资的三大主要原因是：避险、稳定和传承。香港是全球国际金融中心，拥有全球顶级保险公司。香港的美元保单，全球通用、保值增值，具有费率低、收益高、保障广、理赔容易等特点，近几年成为大陆人追捧的对象。一般来说，受内地客户欢迎的险种主要是香港重大疾病险和储蓄型分红险，至于这两种保险相对于内地保险的优势，大家可以在香港保险资讯网里面查询。